收评：A股缩量下跌创业板指跌超1%，猴痘概念午后逆市大涨

金融界7月25日消息 周一A股三大指数纷纷低开，早盘市场震荡下挫，创业板指跌超1%；午后A股于低位展开盘整，三大指数集体收跌。

截至收盘，沪指跌0.6%，报3250.39点，深成指跌0.83%，报12291.59点，创业板指跌1.18%，报2704.95点，科创50指数跌1.03%。沪深两市合计成交额8621.7亿元，北向资金实际净卖出33.85亿元。两市66股涨停（含ST股），21股跌停。

行业板块方面，贵金属、医疗器械、酿酒行业、房地产开发、航运港口等涨幅居前，风电设备、电源设备、光伏设备、汽车整车、电网设备等板块跌幅靠前；题材方面，猴痘、汽车拆解、中药、化妆品、白酒等概念活跃。

汽车零部件板块局部活跃，上海沿浦(行情605128,诊股)、日盈电子(行情603286,诊股)、襄阳轴承(行情000678,诊股)、索菱股份(行情002766,诊股)等涨停；

午后猴痘概念发力，华仁药业(行情300110,诊股)、亚太药业(行情002370,诊股)、博晖创新(行情300318,诊股)涨停，之江生物(行情688317,诊股)、西点药业(行情301130,诊股)涨超10%；

机器人概念持续受关注，亚威股份(行情002559,诊股)、中大力德(行情002896,诊股)涨停，今天国际(行情300532,诊股)、新时达(行情002527,诊股)不同程度上涨；

房地产板块盘中拉升，阳光城(行情000671,诊股)、皇庭国际(行情000056,诊股)涨停，世荣兆业(行情002016,诊股)触及涨停，信达地产(行情600657,诊股)、荣光发展、中交地产(行情000736,诊股)等跟随走高；

商业百货板块盘中异动，友阿股份(行情002277,诊股)封板，上海九百(行情600838,诊股)、银座股份(行情600858,诊股)、中兴商业(行情000715,诊股)、友好集团(行情600778,诊股)、徐家汇(行情002561,诊股)等跟涨；

动力电池回收概念高开低走，迪生力(行情603335,诊股)涨停，宁波精达(行情603088,诊股)、天奇股份(行情002009,诊股)涨停后回落；

数字货币概念冲高回落，新大陆(行情000997,诊股)涨停，神思电子(行情300479,诊股)、楚天龙(行情003040,诊股)、创识科技(行情300941,诊股)、旗天科技(行情300061,诊股)、雄帝科技(行情300546,诊股)等相对活跃；

光伏、储能、风电板块大跌，京运通(行情601908,诊股)、三变科技(行情002112,诊股)、宝馨科技(行情002514,诊股)、亚玛顿(行情002623,诊股)、赛伍技术(行情603212,诊股)、祥鑫科技(行情002965,诊股)、科士达(行情002518,诊股)等纷纷跌停；

个股方面，控股股东拟通过公开征集方式协议转让公司14.45%股份，七一二(行情603712,诊股)涨停；

拟定增募资不超18.67亿元用于年产2万吨锂盐项目等，吉翔股份(行情603399,诊股)涨停；

中国铝业(行情601600,诊股)拟收购云铝股份(行情000807,诊股)19%股权，两公司股价纷纷上涨；

上半年净利预降61%至70%，康泰生物(行情300601,诊股)跌近5%；

陷代养户断料风波，正邦科技(行情002157,诊股)大跌6%。

【机构策略】

华西证券(行情002926,诊股)：A股步入财报季，行情由流动性和风险偏好驱动转向盈利驱动，市场或进入一段“颠簸期”，建议耐心逢低待布局。考虑到高景气行业机构持仓较集中和交易相对拥挤，随着7-8月份企业中报陆续披露，热门赛道股面临业绩检验期。中长期来看，A股中枢逐步上移的趋势没有改变。行业配置上，建议关注两条投资主线：1）受益国家政策重点扶持的高景气板块，如“新能源（风能、风电、特高压、储能、光伏）、新能源汽车”等；2）估值回到相对合理范围的消费品，如“食饮、医药”等。主题方面，关注“军工、数字经济”等。

信达证券：5-6月市场的上涨，恰好处在季报空窗期，预期和估值修复是最主要的，进入7月后，随着中报的披露，投资者开始更关注业绩和基本面改善的力度。6月地产销售大幅改善，7月开始，由于各方面原因，销售数据有所下降。4-6月新增疫情大幅下降，而进入7月后，也有小幅的回升。这些因素共同促成7月市场的调整，但即使把这些负面因素都考虑进去，经济下滑的速度也较难比4月份之前更快，而且地产和疫情的风险都不是新增的利空，而是已经被定价过很久的利空，所以股市的这一次调整，大概率只是休整，而不是二次探底。

中信建投(行情601066,诊股)证券：市场从单边修复期进入震荡期。结构上，新能源高景气预期维持但拥挤度在上升，部分消费品景气有望边际改善但整体估值吸引力不强，医药景气边际改善逻辑不强但前期机构持续降低配置。这个阶段投资者需要保持耐心，相对收益者可考虑均衡配置成长，绝对收益者可考虑中性仓位，等待外部催化下显著调整后结构上再加码高β高景气成长。