【明日主题前瞻】半月调涨8次 这一化工产品现货一单难求

【今日导读】

半月调涨8次 这一化工产品现货一单难求；

价格涨超40%至近两年高点 “碳中和”下多晶硅新一轮的扩产潮已悄然而至；

苹果新产品将采用这一技术，大幅提升显示效果，相关产品应用放量在即；

突发！西江限流，珠三角熟料即将迎来第二轮上调；

消息称三星决定提高刚性OLED和AMOLED报价。

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半月调涨8次 这一化工产品现货一单难求

据生意社监测数据显示，截至3月17日，数据监测主流地区有机硅DMC市场报价均价参考在28833元/吨，与3月1日（参考价格23666元/吨）价格相比，均价上调5167元/吨，涨幅21.83%。

进入三月，有机硅DMC走势继续强劲，下游硅胶等产品出口表现良好，对于有机硅DMC原料的需求不断增加，在有机硅DMC价格上行的带动下硅胶市场行情也连连上涨，上下游形成相互支撑的强大局面。大部分有机硅DMC工厂开始封盘不报，限量接单，场内现货紧张，一单难求。截至3月17日，半月多时间里，有机硅DMC市场已累计8次上调DMC出厂价格，总涨幅超5000元/吨。国信证券分析指出，目前4月份企业预售订单良好，预计3-4月份国内有机硅市场继续存上涨可能。

A股上市公司中，新安股份子公司镇江江南15万吨/年有机硅单体项目达产后， 公司有机硅单体的总体规模将从34万吨/年提升至49万吨/年。东岳硅材已建成并运营两套有机硅单体生产装置，具备年产30万吨有机硅单体（折合聚硅氧烷约14.1万吨）的生产能力。兴发集团全资子公司湖北兴瑞硅材料有限公司有机硅技术改造升级项目于2020年三季度建成投产，有机硅单体产能由20万吨/年增加至36万吨/年。

价格涨超40%至近两年高点 “碳中和”下多晶硅新一轮的扩产潮已悄然而至

本周多晶硅价格继续维持上涨走势，其中复投料、单晶致密料、单晶菜花料成交价涨幅区间在4%至5%。其中，单晶致密料成交价已由1月初的8.5万元/吨，上涨至最新发布的11.94万元/吨，涨幅超40%，价格行至近两年高点。在强势需求助推下，今年以来，多晶硅价格已经连续多周保持环比上涨。

多晶硅料位于光伏产业链最上游，行业壁垒较高且具备周期性兼资源属性，“碳中和”下的多晶硅料已经进入紧平衡周期。2020年下半年光伏市场出现了新一轮的扩产潮，下游硅片、电池片、组件环节的产能大幅扩容。由于资产较重、扩长周期长（约1-2年）、产能弹性小等特点，硅料扩产严重滞后。根据Solarzoom数据，2021年底国内硅片、电池片、组件总产能均有望达到370-400GW规模，而对应的硅料产能仅为250GW水平。华安证券分析指出，今年作为“十四五”开局之年，硅料作为光伏行业最上游，需求将迎来爆发；长期来看光伏成本将越来越低，电站收益率将越来越高，需求将提升。当前光伏占比较低的情况下，未来成长空间巨大。预计到2050年光伏行业年均增速在10%左右，硅料需求随之增长。

A股上市公司中，通威股份目前硅料产能8万吨，在建乐山二期和保山一期合计超过8万吨产能预计2021年建成投产。特变电工多晶硅产能8万吨/年，产能处于全球前五。晶澳科技生产的多晶硅片主要用于加工多晶硅太阳能电池。

苹果新产品将采用这一技术，大幅提升显示效果，相关产品应用放量在即

据媒体报道，知情人士称，苹果计划最早在4月份发布新款iPad，为平板电脑产品线补充新品。苹果考虑至少在更大尺寸机型上加入Mini-LED屏幕，该屏幕更亮、对比度更高。

MINILED在背光应用中可以替代LCD显示屏中的传统LED背光源，大幅提升LCD面板的显示效果，能够接近甚至超过OLED水平，同时相对于OLED具备寿命以及成本优势。据DSCC数据预计，预计MiniLED技术在2021年将获得较快速发展，其中MiniLED背光出货量将从2020年的50万台增加到2021年的890万台，其中TV和平板将占据出货大部分，三星的目标销售量为200万台，MiniLED应用放量在即。

A股上市公司中，华灿光电MiniLED产品已实现大批量出货，同时，在MICROLED领域与国内、国际下游战略合作伙伴深入研发合作。聚灿光电推出local dimming专用MiniLED；在MicroLED方面，配合终端客户进行方案开发，成功完成了10*10μm产品开发。**蔚蓝锂芯**MiniLED产品已实现批量出货。

突发！西江限流，珠三角熟料即将迎来第二轮上调

据行业媒体报道，广东珠三角熟料将在近期开启第二轮上涨，涨幅预计20元/吨，粤北和珠三角部分厂家已于3月17日通知上调，多数企业预计在3月18日跟进上调熟料价格。3月17日，广西壮族自治区港航发展中心发布的《自治区港航发展中心关于配合做好船舶出港过闸工作的通知》显示：自2021年3月17日起至4月10日期间，长洲枢纽船闸每天接受适航的下行船舶报到数量不超过175艘。由于西江限流，广西运往珠三角地区的水泥将减少，这成为水泥价格调涨的原因之一。此前3月4日-9日，粤北及珠三角地区企业已陆续上调熟料价格20元/吨。

水泥属于传统的高耗能行业，环保政策趋严推动行业进行新一轮的供给侧改革，体现为行业集中度提升和总产能的压缩。中信建投杨光表示，碳中和将加速这一趋势，落后产能将得到快速淘汰，利好区域及全国性龙头企业。

上市公司中，塔牌集团是广东省规模较大和综合竞争力较强的水泥龙头企业之一，在粤东水泥市场的占有率较高，具有较强的产品价格话语权，水泥销售价格相对较高；华新水泥在广东、重庆、四川等省市，及塔吉克斯坦、柬埔寨总计拥有190余家分子公司，具备水泥9000万吨/年及处置废弃物550万吨/年（含在建）的总体产能。

消息称三星决定提高刚性OLED和AMOLED报价

英文媒体是援引产业链人士透露的消息，报道三星刚性OLED面板面临显示驱动芯片供应问题的。这一产业链的消息人士表示，由于显示驱动芯片供应紧张，三星已提高了刚性OLED面板的报价。从英文媒体的报道来看，三星是将刚性OLED面板的报价，提高了5%-8%。同时也将刚性AMOLED面板价格上调5-8%。

目前，我国OLED配套产业链如驱动芯片自给率还较低，天风证券潘暕研报指出，19年仅京东方采购屏幕驱动芯片金额超过了60亿元，配套OLED产业链国产化需求有望随着国内OLED产业的崛起而进一步加速。

上市公司中，中颖电子是国内少数能够量产OLED驱动IC的公司之一，在AMOLED驱动IC领域处于国内领先地位，公司目前AMOLED驱动芯片在手订单饱满；英唐智控为包括京东方、TCL华星光电、深天马在内的OLED产商提供包括Mask（光掩膜版）、发光材料、纳米银和驱动芯片等生产OLED面板所需的核心产品。